เรากำลังก้าวเข้าสู่จุดเริ่มต้นความฉิบหายของความรุ่งเรืองที่จะเป็นประวัติศาสตร์ นี่คือบทเรียนที่เราๆทุกคนจะได้เรียนรู้ด้วยความยากลำบากในอีกหลายปีจากนี้ เราอยู่ในยุคสุดท้ายที่มีการสร้างความร่ำรวยจอมปลอมสำหรับเศรษฐีจำนวนหนึ่ง

แต่สร้างหนี้มหาศาลให้กับคนทั้งโลก เราจะได้เห็นฟองสบู่ในตลาดทรัพย์สินทั้งหลายระเบิดออกพร้อมๆกัน พร้อมกับหนี้สินทั้งหลายที่อยู่เบื้องหลังของมันนับหลายร้อยล้านล้านดอลล่าร์ และจะไม่มีทางหวนคืน ...นี่จะเป็นเรื่องช้อคโลก

มีคนจำนวนหนึ่งถือครองทองคำอยู่ คนเหล่านี้ไม่ได้หวังรวย แต่พวกเขาเห็นความเสี่ยงในระบบการเงินแบบที่ไม่เคยมีใครเห็นมาก่อน..ที่โลกกำลังเผชิญอยู่ พวกเขาเข้าใจดีว่าทองคำนี่แหละคือหลักประกันการรักษาความมั่งคั่งของพวกเขาจากความเสี่ยงนี้ ...แต่สำหรับผู้ที่ซื้อทองคำไว้เพื่อสร้างผลกำไรระยะสั้นไม่เข้าใจในความเป็นหลักประกันของมันเลย

ทองคำไม่ใช่การลงทุนที่ "get rich quick" ..พวกที่ซื้อตอนขาขึ้นเพื่อขายออกตอนเริ่มขาลงเป็นได้แค่นักฉวยโอกาส ..เขาไม่เข้าใจว่าทองคำคือ money แท้จริงที่จะอยู่รอดได้ มันมีอำนาจซื้อที่ใช้แลกเปลี่ยนสินค้ามาได้ตลอดนับพันๆปี

WHERE HAS ALL THE PAPER MONEY GONE?

เงินกระดาษเริ่มที่จะหายไปแล้วทีละประเทศ ในสวีเดนไม่มีผู้พกเงินสดอีกแล้ว มีร้านค้าจำนวนมากแล้วที่ไม่รับเงินสดแม้แต่ร้านเล็กๆอย่างร้านเบเกอรี่ก็ยังรับแต่บัตรเครดิต ..หลายประเทศในยุโรป..การถอนเงินสดหรือทำธุรกรรมด้วยเงินสดเกิน €1,000 เป็นเรื่องผิดกฏหมาย

ช้าหรือเร็ว..เงินสดจะต้องหายไปหมดแน่นอน นี่จะทำให้ทุกรัฐบาลในโลกสามารถควบคุมการเงินได้อย่างเบ็ดเสร็จ ธนาคารทั้งหลายทั่วโลกก็พร้อมแล้ว เมื่อถึงคราววิกฤติการเงินรอบที่จะถึงนี้ คงจะง่ายที่จะยุติธุรกรรมการใช้เงินสดที่มากกว่า $100 หรือ €100 ต่อวันไปเลย ..เงินคริปโตที่เป็นของเอกชนก็คงจะต้องถูกแทนที่ด้วยเงินคริปโตของรัฐบาล

ONLY GOLD IS MONEY

J P Morgan เคยกล่าวไว้เมื่อปี 1912 ว่า “Money is gold and nothing else” มาถึงวันนี้ real money อย่างเดียวที่จะอยู่รอดคือทองคำ ...real money เท่านั้นที่มีมูลค่าในตัวของมันเอง (intrinsic value)

แต่มีความสับสนระหว่าง physical gold กับ paper gold ..ทุกวันนี้ราคาของทองคำกลับถูกกำหนดโดยทองคำกระดาษที่ต้องล่มสลายแน่ในไม่กี่ปีจากนี้ ..ถึงตอนนั้นก็จะได้รู้ราคาที่แท้จริงของ physical gold

WILL FINANCIAL SYSTEM SURVIVE?

ราคาหุ้นในภาค banking เป็นตัวส่งสัญญานให้เรารู้ว่าระบบการเงินในสภาพปัจจุบันคงไปไม่รอดแน่ ราคาหุ้นธนาคารหลายแห่งร่วงเกิน 90% ตั้งแต่ปี 2007 เช่น Deutsche Bank ร่วงเกิน 94% ไปแล้ว ....European Banking Index STOXX 600 ก็ร่วงถึง 75% ไปแล้วตั้งแต่ 2007 ..เฉพาะปี 2018 ปีเดียวก็ลงถึง 1/3 ..ดัชนีนี้ไม่เคยฟื้นตัวเลยจากวิกฤติครั้งที่แล้ว ราคาหุ้นส่วนใหญ่ sideways down มาตลอด ชี้ว่าระบบ European Banking กำลังจะไปทางไหน ..(ชาร์ตที่1)

2007-9 SOON BACK WITH A VENGEANCE

วิกฤติแบบ 2007-2009 กำลังจะมาอีกครั้ง ครั้งนี้จะไปทั่วโลกจากการที่มีการเลื่อนมาถึง 10 ปี มันจะมาอย่างรุนแรงมากกว่าเดิม ..ครั้งนี้จะไม่เหลืออัตราดอกเบี้ยให้ลดได้อีกแล้วเพราะมันต่ำสุดๆในทุกประเทศ หรือบางแห่งก็ติดลบไปแล้ว การช่วยพยุงระบบโดยการพิมพ์เงินเพิ่มในระดับโลกก็จะทำไม่ได้แล้ว

ระบบการเงินแบบปลอมๆที่อยู่ได้ด้วยเครดิตกำลังจะถูกแฉ ..ในที่สุดโลกก็จะต้องอยู่กับความจริงว่า การหลอกลวงโดยการพิมพ์เงินที่ผ่านๆมาไม่อาจสร้างความรุ่งเรืองได้จริง

GOLD NOW AS CHEAP AS IN 1970 AND 2000

ราคาทองคำที่ปรับตามปริมาณเงิน FMQ (Fiat Money Quantity) ในเวลานั้น ...ปัจจุบันเทียบได้กับระดับเดียวกันเมื่อช่วงปลาย 1960s และต้นช่วง 1970s คือ $35/oz ก่อนที่นิกสันจะยุติการอิงค่ากับดอลล่าร์ ...นอกจากนี้เมื่อช่วงเปลี่ยนศตวรรษ ราคาทองคำอยู่ที่ $300/oz ก็อยู่ที่ระดับเดียวกับปัจจุบันอีกครั้ง ...ชี้ให้เห็นว่ายุคไหนที่ราคาทองคำต่ำติดพื้นบ้าง ..(ชาร์ตที่2)

แต่นั่นไม่ใช่เหตุผลว่า จำเป็นต้องซื้อทองคำเมื่อราคาต่ำสุดๆ แต่เป็นเพราะว่ามันคือหลักประกันชั้นดีสำหรับระบบการเงินที่กำลังจะ collapse....

Egon von Greyerz
Founder and Managing Partner
Matterhorn Asset Management
Zurich, Switzerland
Phone: +41 44 213 62 45

คลิก

Cr.Sayan Rujiramora

สนับสนุนข่าวโดย ICMarkets
เพิ่มเพื่อนรับข่าวสารตลาดหุ้น Forex และบทความดีๆ ด้านการเงิน การลงทุน ฟรี!!
http://line.me/ti/p/%40zhq5011b  
Line ID:@fxhanuman
FB:https://www.facebook.com/review.forex.broker/